随着 HBM 内存在人工智能时代的重要性不断增加，DRAM 行业已开始逐渐朝着以质量为中心的赢家通吃的格局转变。
市场研究公司 Omdia 的最新分析显示，SK 海力士今年第三季度的 DRAM 市场占有率已达 35%。
Omdia 高级分析师 Jung Sung-kong 表示，由于生成式人工智能的影响，AI 服务器的比例正在增加，预计中长期内对 AI 的需求将继续增长。DRAM 在人工智能学习中的作用日益增强，也导致了相应需求的增加。他强调了 HBM 出货量的显著增长，而这目前正是 AI 内存的关键焦点。
他预测，从今年到 2027 年，DRAM 市场收入的年增长率为 21%，而 HBM 市场的增长率预计将达到 52%。HBM 在 DRAM 市场收入中的份额预计将在今年超过 10%，并在 2027 年接近 20%。
他还提到：“全球主要 IT 公司都在排队等待 HBM。”“尽管 HBM 制造商计划明年将产能提高一倍以上，但长达 52 周的订单积压似乎不足以满足所有人需求。”
HBM 成交价已经比标准产品高出 5-7 倍，而且更换周期更短，仅为 1-2 年。SK 海力士在 DRAM 市场的份额也因 HBM 效应而增加。
他表示：“根据 Omdia 的调查结果，SK 海力士在第三季度的市场份额达到了 35%，这是该公司成立以来的最高纪录。”
他预计 HBM 的供不应求局面将会维持很长时间。此外，从明年开始，DRAM 公司可能会越来越关注像 HBM 这样的高端产品，将主流产品置于较低优先级。由于供应限制，这种转变可能会增强 DRAM 公司在主流产品价格方面的议价能力。
“并非所有人都能进入 HBM 市场；在接下来的上升周期中，只有少数具备技术能力的公司才能占据主导地位。这将导致一种转变，即技术先进的公司不断垄断并产生利润。”
